¿Cómo crean dinero los bancos?

¿Cómo crean dinero los bancos?

Siempre oímos que los bancos crean dinero y nos viene a la cabeza un banquero con una varita mágica y un gorro. Tranquilos, no es exactamente así, pero se parece. Los bancos realizan algo más parecido a lo que hizo Jesucristo con los panes y los peces, es decir, de unos pocos hacer muchos. Vamos a ver un ejemplo  breve y sencillo, que ilustre cómo en una economía imaginaría, los bancos reciben 1.000 € y los convierten en más de 90.000€:

1. Una persona cualquiera, llamémosla Pepe, cobra su nómina e ingresa 1.000€ en el Banco A. 
2. El Banco A, obligado por ley a mantener un porcentaje de ese depósito en las reservas líquidas del banco, presta otra vez ese dinero. 

El porcentaje del que hablo se llama coeficiente de caja y según una normativa europea y el tipo de depósito ese porcentaje oscila entre el 0-1% en la zona euro. En el ejemplo vamos a utilizar el 1%. Cuanto más bajo sea este porcentaje, mayor será el multiplicador de dinero.

• Entonces en Banco A guarda el 1% de ese depósito en sus reservas, es decir, guarda 10€ y presta a una segunda persona (Fulanito) los 990 € restantes.

     3.  Fulanito le compra a una tercera persona (María) una moto por 900 euros, quedándose él con 90 €  para sus cosas.

    4.   María decide guardar esos 900 € otra vez en el banco A.

    5.   El Banco A guarda los 9€ que tiene que guardar en reservas por ley y le presta a Carmen 891€.

    6.   Carmen decide guardar esos 891€ en el banco B.

Vamos a ver cuanto dinero existe ahora en esta economía, sin contar con el dinero que hay en las reservas de los bancos.

Pepe tiene 1.000 € en el banco A.

Fulanito tiene 90€ en el cajón de su casa.

María tiene 900€ en el banco B.

Carmen tiene 891€ en el Banco C.

En este momento hay un total de 2881€ en la economía. Los bancos han creado 1.881 euros de los 1.000€ que Pepe ingresó. Si siguiéramos desarrollando el ejemplo, cada crédito concedido contiene el potencial para otro pequeño crédito en una serie infinita decreciente y como ocurriría en la realidad (pero sin tener en cuenta el coeficiente de efectivo en manos del público, es decir, la gente no se guarda efectivo como Fulanito, solamente lo guarda en el banco, pero sí tenemos en cuenta el coeficiente de caja del 1%) los bancos crearían 89.100 euros más.

Dinero creado: 89100 + 1881 = 90.981 € !

Los bancos han creado de los 1.000 euros de Pepe otros 90.981€ que están en manos de otras personas.

Esto es debido a que los bancos no prestan en función del dinero que tienen, si no del que van a tener. En relación con el ejemplo, todo el dinero ha sido creado a partir de los 990 euros que el banco A le ha prestado a Fulanito y que éste ha pagado a María. Siendo la moto de Fulanito, el único activo real donde se apoya esta creación de dinero. Así podemos ver como los bancos multiplican el dinero en función de la deuda. Esto funciona siempre y cuando Fulanito pague su deuda, ya que si no, el proceso se detendría. Esta es la parte impredecible del sistema de creación de dinero basado en la deuda.